Прогноз цены Ethereum: Накопление китами и притоки ETF укрепляют бычий сценарий — Сможет ли цена ETH прорваться к 3 600–4 700 $?

Недавняя активность цены Ethereum показывает стабилизацию актива выше ключевых зон поддержки после периода неровных торгов. Анализ данных на цепочке, воздействия деривативов и моделей объема указывает на то, что давление вниз могло ослабнуть, позиционируя ETH для потенциального движения к более высоким уровням сопротивления, если эти уровни поддержки останутся защищенными.

Золотой сигнал подчеркивает растущее участие китов

Ключевой технический индикатор, привлекающий внимание, — это так называемый "золотой сигнал" Брайанта, который отслеживает относительные изменения объема крупных держателей по отношению к цене. Эта метрика направлена на выделение моментов, когда киты — инвесторы, владеющие значительными суммами ETH — накапливают активы способами, которые исторически предшествуют разворотам тренда.

Ethereum (ETH) недавно вызвал "золотой сигнал", указывающий на накопление китами, хотя для дальнейшего роста может потребоваться увеличение институционального участия. Источник: Bryant через X

"На последнем золотом сигнале ETH поднялся с 1 800 $ до 4 800 $", — отметил Брайант, подчеркивая прошлый прецедент. Однако сигнал не является точным инструментом для определения времени и может отставать во время бокового движения рынка или рынков с ограниченным диапазоном.

На основе общедоступных данных на цепочке, крупные держатели ETH вблизи отметки 3 000 $ стабильно увеличивали свои чистые активы. Это предполагает, что недавние падения были поглощены, а не вызвали широкую ликвидацию — модель, соответствующая защитному накоплению, а не спекулятивному безумию.

Интерпретация: Хотя золотой сигнал указывает на потенциальный бычий импульс, устойчивые движения вверх, вероятно, потребуют одновременного институционального участия и макроподдержки.

Притоки ETF отмечают сдвиг в институциональных настроениях

Институциональный интерес, особенно через ETF Ethereum, также недавно изменился. Данные от CoinMarketCap показывают, что спотовые ETF Ethereum зафиксировали чистые притоки более 250 миллионов $ за прошлую неделю, обращая предыдущие оттоки.

Спотовые ETF ETH начинают видеть скромные притоки после недель оттоков, что предполагает ослабление давления на погашение и потенциальное укрепление спроса к концу года. Источник: Yuriy Biko Trading | Order через X

Примечательно, что ETF Ethereum от BlackRock внес примерно 56,5 миллионов $ за одну сессию. Притоки ETF могут увеличить спотовый спрос, но их фактическое влияние зависит от более широкого позиционирования рынка, включая хеджирование деривативами и настроения риска.

Анализ: Конвергенция притоков ETF и накопления на цепочке создает зону около 3 100 $, где интерес к покупке материально выше, поддерживая краткосрочную стабильность цены. Однако притоки сами по себе не гарантируют устойчивого роста цен, и инвесторы должны следить за тенденциями ликвидности и глубиной рынка.

Крупные держатели накапливают как спот, так и деривативы

Анализ распределения на цепочке показывает, что кошельки, содержащие от 10 000 до 100 000 ETH, увеличили свои чистые активы примерно на 800 000 ETH за последний месяц, оцененные почти в 2,4 миллиарда $ при средней цене входа около 3 100 $.

Ethereum (ETH) торгуется в восходящем канале, поддерживаемый около 2 634 $, с потенциальными целями на 3 612 $, 4 188 $ и 4 717 $, в то время как пробой выше канала может расширить прибыль. Источник: Gold_Dominator на TradingView

На рынке деривативов высокопрофильные позиции с кредитным плечом усиливают это накопление. Например, некоторые крупные трейдеры поддерживали значительные длинные позиции с уровнями ликвидации значительно ниже текущих цен, что указывает на уверенность в защищенных зонах поддержки.

Интерпретация: Комбинированное воздействие спота и деривативов предполагает, что падения к диапазону 3 000–3 100 $ активно поглощались. Трейдеры и инвесторы могут рассматривать это как условный индикатор краткосрочной поддержки, а не как гарантированный ценовой пол.

Технический анализ Ethereum показывает улучшающуюся структуру

С точки зрения графика, Ethereum остается в восходящем канале с более высокими минимумами и повторяющимися защитами около 2 800–2 900 $. Структура указывает на то, что продавцы боролись за утверждение контроля над рынком.

Ethereum (ETH) держится выше поддержки 2 800 $, нацеливаясь на 3 300–3 600 $, но 4-часовое закрытие ниже 2 500 $ может вызвать дальнейшее снижение. Источник: CryptoSanders9563 на TradingView

Потенциальный медвежий паттерн — флаг на 12-часовом графике, идентифицированный некоторыми аналитиками — предупреждает, что неспособность удержать поддержку 3 100 $ может привести к движению к 2 400 $. Однако видимое накопление крупными держателями компенсирует часть этого риска.

Ethereum (ETH) формирует медвежий флаг к 2 400 $, если пробьет 3 100 $, но покупки китов могут поддержать отскок до 3 400 $. Источник: Ali Martinez через X

Интерпретация: Цена ETH в настоящее время ограничена диапазоном внутри канала. Устойчивое движение выше 3 300 $ может указывать на продолжение за пределами недавнего торгового диапазона, в то время как пробой ниже 2 800 $ сигнализировал бы о дальнейшем откате.

Поток ордеров и поведение рынка становятся более сбалансированными

Данные о потоке ордеров с основных бирж указывают на то, что агрессивные продажи умерились. Чистый объем тейкеров приблизился к нейтральному, отражая сдвиг к сбалансированному участию на рынке.

Исторически такой переход от тяжелых продаж к равновесию предшествовал краткосрочным корректировкам цены вверх. Тем не менее, подтверждение требует постоянного спроса и стабильности на всех биржах, а не только изолированных притоков.

Улучшения сети добавляют фундаментальную поддержку

Базовые метрики сети Ethereum продолжают укрепляться. Комиссии за транзакции упали до многолетних минимумов благодаря внедрению роллапов и другим обновлениям протокола, улучшая удобство использования ETH в качестве расчетного слоя.

Ethereum торговался около 3 090,68, снизившись на 4,94 за последние 24 часа на момент публикации. Источник: Цена Ethereum через Brave New Coin

Ожидается, что предстоящие улучшения, такие как расширенная пропускная способность данных для решений второго уровня, еще больше снизят перегрузку и поддержат активность децентрализованных финансов. Эти технические обновления в сочетании с макросредой, благоприятствующей активам роста, укрепляют позицию Ethereum как долгосрочной платформенной игры.

Анализ: Более низкие комиссии и увеличенная емкость делают Ethereum более привлекательным для институциональных и розничных пользователей, потенциально поддерживая устойчивое принятие и захват стоимости.

Взгляд вперед: ключевые уровни определяют путь впереди

В ближайшей перспективе ключевые уровни сопротивления включают 3 600 $, 4 200 $ и 4 700 $, в зависимости от продолжающейся поддержки и стабильности рынка. На нижней стороне, пробой ниже 2 800 $ может ослабить бычью структуру и сигнализировать о более глубоком откате.

В то время как прогноз цены Ethereum на 2025 год и другие долгосрочные прогнозы остаются неопределенными, текущее выравнивание накопления китами, потоков ETF и технической стабильности предполагает, что ETH находится в критической фазе консолидации, а не в исчерпанном ралли.

На данный момент новости о цене Ethereum отражают осторожно оптимистичный рынок, поддерживаемый измеримым спросом, оставаясь чувствительным к макроусловиям и ключевым уровням сопротивления.